欧洲汽车电动化加速落地，供应链企业有望受益

最近，新能源行业又在躁动!动因或与来自欧洲的两个行业大新闻有关。

一是，大众汽车集团监事会11月18日审议通过了全新“五年投资”计划(2020-2024年)，将电动化及数字技术研发费用支出提高至600亿欧元，在欧盟全球最严碳排放法规倒逼下，加速电动化转型。

二是，本月初德国总理默克尔宣布，联邦政府将投入35亿欧元扩建电动汽车公共充电桩。

国内市场对此反应迅速，江南网页版登录入口官网下载 中上游企业股价率先出现异动。

截至今日收盘，A股新能源车板块大涨3.18%。华友钴业收于涨停，璞泰来、赣锋锂业、寒锐钴业、当升科技、宁德时代、天齐锂业、国轩高科等一批原材料、动力电池企业股价涨幅居前。

汽车电动化的趋势已经确立

根据大众发布的五年规划，在2019年将交付10万辆电动车，到2020年这个数字预计将迅速上升到40万辆，2025年则将超过300万辆(占比超过20%)。

根据大众近日更新的平台未来十年销量规划，至2029年将生产2600万辆电动车(高于此前预计的2200万辆);车型方面，2029年将推出75款纯电动车型，并有60款混合动力车型推出，销售目标600万辆。

作为燃油车的全球巨头，全力转向电动车的并非只有大众一家，宝马、丰田、福特都在密集推出电动车。在海通证券海外市场研究员看来，“这说明电动化的趋势已经确立。”

中泰证券电新行业苏晨团队认为，大众全球汽车销量超千万，其推动电动化的爆发力不容忽视。全球电动化正迈入供给端优质车型加速期，新能车板块核心驱动逻辑正在从补贴切换到供给端，建议持续关注大众和特斯拉产业链。

值得一提的是，特斯拉日前也在筹划推出电动皮卡车。根据美国专利商标局的资料显示，特斯拉已向有关当局申请“Cybertruck”与“CYBRTRK”的商标使用权。

看好国内新能源产业链中游企业

就国内而言，行业人士普遍看好新能源产业链中游企业(材料、动力电池)，认为这些企业若在国外产业链中占比高，业绩弹性或更大。

在电力设备与新能源行业研究员看来，我国的江南网页版登录入口官网下载 和中上游供应商的命运走向将趋于分化。

虽然国内江南网页版登录入口官网下载 产销暂时陷入低谷，但璞泰来、宁德时代等一批供应商早已渗透到全球江南网页版登录入口官网下载 的供应链，这些企业完全有能力从海外市场斩获订单，来对冲国内市场的不利影响。